Pagaré bancario vs CETES: dónde conviene dejar tu dinero a plazo fijo en México

Cuando quieres que tu dinero gane algo sin asumir el riesgo de la bolsa, dos opciones aparecen casi siempre: el pagaré bancario —un depósito a plazo fijo— y los CETES, deuda de corto plazo del Gobierno Federal. Ambas pagan una tasa conocida desde el inicio, pero no funcionan igual.

1. Qué es cada uno

Un pagaré con rendimiento liquidable al vencimiento (PRLV) es un depósito: entregas dinero al banco por un plazo y al terminar recibes capital más intereses. Los CETES son títulos que emite el Gobierno Federal; puedes comprarlos directamente en cetesdirecto.com desde 100 pesos, sin intermediarios.

2. Protección: IPAB contra Gobierno Federal

Los pagarés de bancos están cubiertos por el Instituto para la Protección al Ahorro Bancario (IPAB) hasta 400,000 UDIs por persona y por banco. Si tu saldo supera ese límite, repártelo entre instituciones. Los CETES no dependen de un banco: su pago está respaldado por el Gobierno Federal.

Ojo: las SOFIPOS no son bancos y no tienen cobertura del IPAB; su protección es distinta y menor. Revisa siempre qué tipo de entidad te ofrece la tasa.

3. Rendimiento: compara el mismo plazo

Un pagaré puede anunciar una tasa atractiva solo para montos altos o plazos largos. Compara tasas anuales del mismo plazo y fíjate en el monto mínimo. Después resta la inflación: si ganas 9% y la inflación es 4%, tu ganancia real ronda 5% antes de impuestos.

Ambos generan intereses gravables. El banco o la plataforma retiene un porcentaje anual sobre el capital y en la declaración anual se calcula el interés real. Consulta nuestra guía para declarar tus inversiones.

4. Liquidez: cuándo puedes sacar tu dinero

En la mayoría de los pagarés no puedes retirar antes del vencimiento. En CETES directo puedes vender antes, pero el precio depende del mercado y el dinero tarda en estar disponible. Para emergencias, conserva una parte en un instrumento de disponibilidad diaria.

5. Renovación automática

Ambos permiten reinvertir al vencimiento. Es cómodo, pero revisa la tasa vigente en cada renovación: la tasa de un pagaré puede bajar sin que lo notes.

Cuál elegir

Pagaré bancario: te sirve si ya tienes cuenta en un banco con buena tasa para tu plazo y quieres todo en un solo lugar. CETES: te sirven si buscas montos pequeños, cero comisiones y el respaldo del gobierno. Muchas personas combinan ambos según la meta.

Contenido educativo, no asesoría personalizada. Tasas y condiciones cambian; confirma en el contrato y en la CONDUSEF antes de invertir.